ПЕРЕД ОТКРЫТИЕМ: ожидается продолжение вчерашней динамики торгов

Обзоры рынка 20.03.2015 Внешний фон - умеренно неопределенный. Европейские фондовые индексы выросли до самого высокого уровня с 2000 года, что связано с итогами заседания Федеральной резервной системы США. Небольшое влияние также оказал экономический бюллетень ЕЦБ, в котором отмечалось, что запущенная в этом месяце программа количественного смягчения (QE) уже смягчающе действует на финансовые условия в еврозоне. Также ЕЦБ сообщил, что более низкая стоимость банковского кредитования постепенно доходит до экономики, в то время как медленные темпы реализации структурных реформ в регионе являются тормозом на пути восстановления экономики. Инвесторы также следят за переговорами между Грецией и ее кредиторами. Канцлер Германии Ангела Меркель заявила, что нет быстрого решения проблемы финансирования. На момент закрытия: FTSE 100 6,966.29 +21.09 +0.30%, CAC 40 5,037.91 +4.49 +0.09%, DAX 11,918.43 -4.34 -0.04%. Американские фондовые индексы снизились в четверг, индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq удержался выше нуля, на следующий день после того, как Федеральная резервная система дала понять, что не торопится резко поднимать процентные ставки. Как стало известно сегодня, в марте индекс деловой активности неожиданно ухудшился, достигнув при этом уровня 5,0 пункта по сравнению с 5,2 пункта в феврале. Это показал отчет ФРС-Филадельфия. Стоит отметить, что многие экономисты ожидали роста данного показателя до отметки 7,3 пункта. Кроме того, отрицательное сальдо платежного баланса США существенно увеличилось по итогам четвертого квартала, достигнув при этом максимального значения со второго квартала 2012 года. На момент закрытия: Dow 17,959.16 -117.03 -0.65%, Nasdaq 4,992.38 +9.55 +0.19%, S&P 2,089.32 -10.18 -0.48%. Основные фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона в своем большинстве в четверг утром закрылись на положительной территории. Рост индексов происходит после заявлений ФРС США, давшего понять, что темпы роста американской экономики будут более умеренными, а повышение процентных ставок может произойти позже, чем ожидалось. На данный момент индексы торгуются в минусе. Игроки привычно ориентируются на Нью-Йорк, где торги в четверг также завершились снижением индексов. Падению котировок также способствует коррекция: многие игроки второй день подряд продолжают продавать заметно подорожавшие за последние недели роста ценные бумаги для фиксации прибыли. На текущий момент: Nikkei 225 19,453.32 -23.24 -0.12%, Hang Seng 24,399.8 -69.09 -0.28%, S&P/ASX 200 5,970.7+19.89 +0.33%, Shanghai Composite 3,573.86 -8.41 -0.23%, Topix 1,572.78 -3.03 -0.19%. Польский рынок акций в четверг сохранил положительную динамику. Индекс широкого рынка WIG повысился на 0.31% по итогам дня. В тоже время индексу наиболее ликвидных бумаг WIG30 удалось завершить торговую сессию еще успешнее, - индикатор вырос на 0.58%. Лидером роста среди наиболее ликвидных бумаг стали акции KERNEL (WSE: KER), прибавившие 4.05%. Заметно выросли также бумаги PGNIG (WSE: PGN; +3.90%), GTC (WSE: GTC; +2.80%), PGE (WSE: PGE; +2.79%) и PKN ORLEN (WSE: PKN; +2.73%). В тоже время продолжают терять в стоимости акции TVN (WSE: TVN) - в среду они подешевели на 2.24%, что вывело их в лидеры падения. За ними последовали бумаги банков ALIOR (WSE: ALR) и PEKAO (WSE: PEO), потерявшие соответственно 1.84% и 1.67%. Отраслевые индикаторы демонстрировали преимущественно рост. Противоположные тенденции наблюдались только в строительстве (соответствующий индекс WIG-BUDOW снизился на 1.01%), химической промышленности (WIG-CHEMIA потерял 0.93%), медиабизнесе (WIG-MEDIA просел на 0.66%) и банковском секторе (WIG-BANKI упал на 0.49%). Напротив, максимальный рост зафиксировали индикаторы, отражающие динамику стоимости бумаг топливной (WIG-PALIWA вырос на 2.86%) и пищевой (WIG-SPOZYW прибавил 2.07%) промышленностей. Сегодня польский рынок акций, вероятнее всего, продолжит рост. Не исключены небольшие коррекции (как вниз, так и вверх) по отдельным бумагам. wig wig30 graph 19.03.15 tabl 19.03.15 giagram 19.03.15 Доллар США немного ослаб к основным сырьевым инструментам и валютам. Фьючерсы на нефть снизились после резкого роста предыдущей сессии, так как инвесторы сосредоточили все внимание на растущих мировых запасах сырья. Управление энергетической информации США в своем еженедельном отчете сообщило, что всего объем запасов нефти в США на прошлой неделе составил 448,9 млн баррелей, достигнув самого высокого уровня за 80 лет. Цены на золото растут с двухнедельного максимума, достигнутого после того, как ФРС понизила прогнозы для американской экономики и намекнула на неторопливое повышение процентных ставок. Запасы крупнейшего в мире обеспеченного золотом ETF-фонда SPDR Gold Trust в среду повысились на 0,24 процента до 749,77 тонны. Это было первым повышением с 20 февраля. Задержка в повышении процентной ставки расценивается как позитивный сигнал для рынка золота. Ситуация с валютами Украины и России изменилась. Доллар по отношению к украинской гривне немного упал. К российскому рублю показал падение курса. На текущий момент: BRENT 54,30 -0,14%, GOLD 1.169,20 +0,02%, EUR/USD 1,0689 +0,29%, USD/UAH* 23,36 -0,17%, USD/RUB* 59,83 -2,47%. *указаны цены закрытия предыдущей сессии. Умеренно неопределенные настроения на внешних площадках не оказывают поддержку отечественным рынкам. Продолжается экономический саммит ЕС на котором тесно обсуждается тема Украины и России, а так же Греции по реструктуризации её долга. Что касается украинского фондового рынка, то Украинская биржа закончила торговую сессию четверга ниже нуля. Индекс УБ упал на 1,70% до уровня 1061,40 пт. В свою очередь индекс аграрных компаний Украины по закрытию сессии показал значение +3,07% и 1174,25 пт. Ближний фьючерс (6.15) на индекс УБ закрылся негативным изменением -1,01%. А дальний, в свою очередь, снизился на 4,78%, что показывает значительную неуверенность в силе “быков”. “Голубые фишки” индекса УБ преимущественно закрылись в “красной зоне”. В лидерах роста акции “Енакиевского металлургического завода” с +1,18%. А фаворитом в лидерах падения стали акции “Крюковский вагоностроительный завод” с -7,01%. Торги по индексу УБ в четверг стартовали с позитива, который нивелировался в ходе торговой сессии. Во многом на торги влиях технический аспект. Многие участники торгов решили принять выжидающую позицию “выйти и подождать”. Продолжается наблюдение за выполнением минских соглашений. На данный момент ситуация стабильна. Давления на рынок оказало заявление заместителя председателя НБУ Дмитрия Сологуба, который отметил, что официальная инфляция в Украине по итогам 2015 году может составить от 26% до 34% Официальный средневзвешенный курс НБУ несколько упал и составил - 23,36 грн./$. Сегодня же ожидаем коррекционный отскок цены на верх, но падающая динамика сохраняется. Ближайшие уровни сопротивления: 1080; 1100; 1120. Ближайшие уровни поддержки: 1050; 1030; 1000. Со стороны технического анализа видно, что индекс начинал день понедельника с нейтрального настоения, однако участники торгов предпочли закрыть свои позиции и понаблюдать за дальнейшим развитием ситуации. Котировки снизились к уровню 1045 пт около которого нашли поддержку. Цены вернулись в падающий канал. Диапазон торгов 1047 / 1080 пт, что достаточно средне для украинского рынка. Индикатор RSI выходит с перепроданности, что указывает на коррекционный рост рынка. Гистограмма MACD ниже нуля с повышающейся интенсивностью падения. UX60min 20.03.15 Основная торговая сессия четверга 19 марта на Московской бирже для фондовых индексов завершилась смешанной динамикой. Лидером роста среди индексов стал РТС с ростом на 0,83%, значение 847,99 пт. В свою очередь индекс ММВБ показал падение -1,48% и значение 1607,97 пт. Лидерами роста на фондовой секции стали акции "Мечел", которые подскочили на +2,63%. Среди лидеров падения отличились акции "Россети" (-4,84%). Российские фондовые индексы в четверг продемонстрировал разнонаправленную динамику. Старт торгов был довольно оптимистичным, вызванный резким подъемом фьючерсов на РТС, а также вечерним удорожанием нефтяных котировок. РТС уверенно повышался на фоне укрепления рубля по отношению к доллару, оптимизм же по ММВБ был быстро нивелирован, и по итогам дня показатель растерял весь утренний прирост. Сегодня продолжается двухдневное заседание ЕС в Брюсселе. США и ЕС в отношении России не готовы отменять ограничения до окончательного выполнения минских договоренностей по Украине. Нефтяным котировкам подняться выше уровней открытия помогали данные поступившие после заседания FOMC. Однако данные о запасах нефти засвидетельствовали очередной рост, что на торгах привело нефтяные цены к снижению. Несмотря на некоторую коррекцию после роста накануне, позиции рубля остаются довольно стабильными. Сегодня ожидаем продолжения текущей динамики под влиянием технических факторов. В вечернюю сессию четверга на FORTS фьючерс на индекс РТС упал на 0,74% и составляет 82 640 пунктов. Фьючерс на акции "Сбербанка" повысился на 0,14%, фьючерс на акции "Газпрома" показал рост 0,24%, на акции "ЛУКОЙЛа" закрылся в минусе 0,12%. Ближайшие уровни сопротивления: 850; 890; 930. Ближайшие уровни поддержки: 820; 800; 760. Смотря на рынок технически можно заметить, что индекс РТС открывал торговый день понедельника с позитива. Цены смогли “взлететь” к уровню 875 пт и восстановить половину предыдущего снижения. “Гэп” отработался в течении дня и котировки вернулись практически в начальное состояние. Активность медведей повысилась. Амплитуда торгов высокая. Характер торгов за вчера нисходящий. Общая динамика все ещё падающая. Индекс ММВБ, в свою очередь, начинал день умеренным ростом, который быстро иссяк. Котировки опустились в район 1600 пт на котором смогли задержаться. Падающая динамика сохраняется. Сила гистограммы MACD по РТС выше нуля, по ММВБ вернулась под нуль и прибавила в объемах. В свою очередь RSI по РТС направлен к перепроданности, но запас хода ещё есть, а по ММВБ - уже в перепроданности и может пойти на коррекцию вместе с ценой. RTS60min 20.03.15